Staaljournaal: Staalmarkt zoekt richting na rustige zomerperiode

De Europese staalmarkt bevindt zich midden in de traditionele zomerstilte. Door vakanties is het aantal orders bij de staalfabrieken beperkt, waardoor het nog onzeker is in hoeverre de huidige prijzen representatief zijn voor de markt na de zomer. Toch zijn er onderliggend duidelijke ontwikkelingen zichtbaar. Dat blijkt uit het nieuwe Staaljournaal van Noviostaal.

Europese staalfabrieken proberen voor het vierde kwartaal hogere prijsniveaus neer te zetten, maar recente transacties laten nog niet zien dat deze verhogingen breed door de markt worden geaccepteerd.

Buiten Europa blijft vooral China bepalend voor het internationale marktbeeld. Chinese fabrieken hebben hun productie eind juli fors teruggebracht door tegenvallende vraag en daardoor slechte marges, terwijl de export nog altijd op een relatief hoog niveau ligt. Tegelijkertijd wordt de toegang tot de Europese markt verder beperkt. Na de ingrijpende Safeguard-maatregelen van juli werkt de Europese Commissie inmiddels aan aanvullende handelsbescherming voor verschillende staalproducten.

Nieuw prijsniveau gezocht

De Europese markt voor warmgewalst staal laat medio augustus nog geen overtuigende prijsrichting zien. Diverse orders voor levering in oktober zijn bij staalfabrieken geboekt tegen basisprijzen tussen 710 en 730 euro per ton af fabriek. Daarmee ligt het huidige prijsniveau in Noordwest-Europa rond 720 euro per ton af fabriek. Hoewel verschillende fabrieken richting het vierde kwartaal hogere prijzen proberen neer te zetten, bevestigen daadwerkelijke orders deze verhogingen vooralsnog niet overtuigend.

Opvallend is tegelijkertijd het grote prijsverschil met geïmporteerd warmgewalste coils (HRC). Importmateriaal ligt op papier aanzienlijk onder de Europese prijsniveaus, maar door quota en (mogelijke) heffingen is onzeker in hoeverre Europese afnemers dat prijsvoordeel daadwerkelijk kunnen benutten. Volgens marktpartijen zal het effect van de aangescherpte importquota waarschijnlijk pas vanaf september duidelijker in de Europese prijzen zichtbaar worden.

Ook de Europese prijzen voor kwartoplaten zijn de afgelopen weken voorzichtig opgelopen, maar de verschillen binnen Europa zijn groot. Voor standaard S235JR ligt het prijsniveau in Noordwest-Europa rond 780 euro per ton af fabriek, tegenover ongeveer 705 euro in Italië. Duitse producenten vragen in sommige gevallen zelfs rond de 850 euro per ton. Langere levertijden, contractwerk en grote projecten geven Duitse fabrieken een sterkere positie dan producenten die meer afhankelijk zijn van de reguliere spotmarkt.

De zwakke eindvraag blijft ondertussen de belangrijkste onzekerheid. De Duitse ruwstaalproductie steeg in de eerste helft van dit jaar vergeleken met dezelfde periode 2025 weliswaar met bijna negen procent naar 18,6 miljoen ton, maar dit betekent nog geen structureel herstel. Bij het huidige productietempo zou Duitsland dit jaar rond 37 miljoen ton uitkomen, onder de circa 40 miljoen ton die nodig wordt geacht voor een economisch gezonde capaciteitsbenutting. Vooral de vraag vanuit bouw, machinebouw en automotive blijft achter.

Ook bij grondstoffen is het beeld niet eenduidig. Schrootprijzen in de Benelux blijven relatief stevig ondanks beperkte belangstelling vanuit Turkije. Minder inzameling tijdens de vakantieperiode, hogere vrachtkosten en lage waterstanden op de rivieren beperken het aanbod. Daarmee komt vanuit de grondstoffenkant vooralsnog weinig extra neerwaartse druk op de Europese staalmarkt.

China verlaagt productie

De Chinese staalmarkt blijft kampen met een zwakke binnenlandse vraag en slechte marges. De belangrijkste staalproducenten verlaagden hun dagelijkse ruwstaalproductie eind juli met 7,5 procent tot het laagste niveau van 2026. Minder dan 35 procent van de Chinese hoogovenproducenten was op dat moment winstgevend. Door de lagere productie namen de voorraden bij de grote staalfabrieken met ruim tien procent af.

Ondanks de eerdergenoemde zwakke binnenlandse vraag blijft de Chinese staalexport omvangrijk. In juli werd ruim tien miljoen ton geëxporteerd, drie procent meer dan een jaar eerder, maar dit cijfer laat zich verklaren door eerder afgesloten orders. Gerekend over de eerste zeven maanden ligt de export echter 4,4 procent lager.

Voor Europa blijft vooral van belang waar het Chinese staal uiteindelijk terechtkomt. China zelf is geen dominante directe leverancier aan de EU, maar belangrijke Chinese afzetmarkten zoals Turkije, Indonesië en Maleisië concurreren wel op internationale markten en leveren ook aan Europa. Wanneer steeds meer landen hun markt beschermen, kunnen Chinese exportstromen verschuiven en elders opnieuw prijsdruk veroorzaken.

Handelsbescherming verder uitgebreid

In het StaalJournaal van juli beschreef Noviostaal uitgebreid hoe de nieuwe Europese Safeguards het speelveld voor staalimport veranderden. Inmiddels worden de gevolgen daarvan steeds zichtbaarder in de markt. Tegelijkertijd laat het grote prijsverschil tussen Europees en geïmporteerd staal zien dat goedkoop staal op de wereldmarkt niet is verdwenen.

De Europese handelsbescherming wordt ondertussen verder uitgebreid. De Europese Commissie is voornemens definitieve antidumpingheffingen in te voeren op bepaalde koudgewalste staalproducten uit India, Japan, Taiwan, Turkije en Vietnam. De voorgestelde tarieven lopen uiteen van bijna 6 tot 28 procent. Vooral Japanse, Taiwanese en Vietnamese leveranciers zouden hierdoor bij de huidige Europese prijsniveaus moeilijk concurrerend kunnen blijven, terwijl India en Turkije meer mogelijkheden lijken te behouden.

Daarnaast onderzoekt de Commissie of nieuwe productgroepen onder de Safeguard regeling moeten worden gebracht. Onder meer verschillende soorten draad, buizen en gesmeed stafstaal worden momenteel beoordeeld. De eerste evaluatie moet voor het einde van het jaar worden afgerond. Opvallend is dat de Safeguards op korte termijn inmiddels meer invloed lijken te hebben op de Europese staalimport dan CBAM. Bij CBAM blijven ondertussen praktische onzekerheden bestaan, onder meer rond de verificatie van emissiegegevens. Ook het voorstel om de volledige afbouw van gratis ETS-rechten voor CBAM-sectoren van 2034 naar 2038 te verschuiven zorgt opnieuw voor onduidelijkheid over het toekomstige tempo waarin de kosten kunnen oplopen.

De Europese staalmarkt gaat daarmee richting het vierde kwartaal met twee tegengestelde krachten. De zwakke industriële vraag en lage internationale staalprijzen begrenzen de ruimte voor prijsstijgingen en bemoeilijken de export van de Europese industrie, terwijl handelsmaatregelen het voor Europese afnemers moeilijker maken om volledig van goedkoper importmateriaal te profiteren. De komende periode zal duidelijker worden waar het nieuwe Europese prijsniveau komt te liggen. Daarbij wordt niet alleen gekeken naar daadwerkelijk afgesloten orders, maar ook naar de ontwikkeling van de vraag, de orderboeken bij staalfabrieken en de beschikbaarheid van goedkoper importmateriaal binnen de nieuwe handelsbeperkingen.

ArcelorMittal

De grootste staalproducent van Europa heeft eind juli hoogoven 1 in Fos-sur-Mer opnieuw in gebruik genomen. De hoogoven stond sinds september 2023 stil. Eind 2025 werd ook hoogoven 2 in Fos-sur-Mer herstart na een brand.

Eerder dit jaar hervatte ArcelorMittal de productie in Asturië in Spanje en Dąbrowa Górnicza in Polen. De drie heropgestarte hoogovens vertegenwoordigen samen een jaarlijkse capaciteit van zo’n zeven miljoen ton ruwijzer. De herstarts wijzen op groeiend vertrouwen in het herstel van de Europese staalmarkt.

Acciaierie d’Italia

De Amerikaanse investeerder Flacks Group heeft zijn bod op de Italiaanse staalproducent Acciaierie d’Italia (ADI), het voormalige Ilva, aangepast. Aanleiding is het besluit van het Hof van Beroep in Milaan om de primaire staalproductie in Taranto binnen negentig dagen stil te leggen vanwege gezondheids- en milieurisico’s.

Flacks wil samen met installatiebouwer Danieli en staalproducent Metinvest een nieuwe emissiearme staalfabriek realiseren. Daarbij wordt ook gerekend op steun van de Italiaanse overheid.

Door de rechterlijke uitspraak zijn de voorwaarden van het oorspronkelijke verkoopproces achterhaald en wordt naar verwachting een nieuwe aanbesteding gestart. Ook het Indiase Jindal Steel geldt nog als mogelijke overnamekandidaat. De verduurzamingsplannen voor ADI voorzien in de vervanging van de bestaande hoogovens door DRI-technologie en elektrische vlamboogovens.

Salzgitter

De Duitse staalproducent zet een belangrijke stap in de verduurzaming van Hüttenwerke Krupp Mannesmann (HKM) in Duisburg en heeft opdracht gegeven voor de bouw van een elektrische vlamboogoven met een capaciteit van 2,5 miljoen ton per jaar. De installatie moet vanaf 2029 jaarlijks zo’n twee miljoen ton ruwstaal produceren op basis van schroot en direct gereduceerd ijzer (DRI).

Het project ontvangt tweehonderd miljoen euro aan overheidssteun en wordt geïntegreerd in de SALCOS-strategie van Salzgitter voor koolstofarme staalproductie. Salzgitter nam HKM in juli volledig over van Thyssenkrupp en Vallourec.

Indicatieve basisprijzen

Indicatieve basisprijzen per ton	Warmgewalste coils	Koudgewalste coils	Sendzimir verz.coils	Kwartoplaat
Juni 2026	€ 675 – 700	€ 780 – 800	€ 780 – 800	€ 785 – 815
Juli 2026	€ 695 – 710	€ 800 – 820	€ 795 – 815	€ 790 – 815
Augustus 2026	€ 710 – 730	€ 815 – 830	€ 815 – 835	€ 800 – 830

*Bij deze prijzen dienen nog toeslagen voor kwaliteit, dikte/breedte/lengte en eventueel beitsen, evenals vrachtkosten gerekend te worden.